Книга "ARCH Models for Financial Applications" посвящена моделированию волатильности цен на финансовых рынках с помощью авторегрессионных условно-гетероскедастических процессов (ARCH). В книге представлены как теоретические, так и практические аспекты ARCH-моделей, начиная с основных теоретических и эмпирических аспектов и заканчивая более сложными вопросами и приложениями. Авторы предоставляют описание последних разработок в области ARCH-моделирования, которые могут быть реализованы с помощью эконометрического программного обеспечения, такого как Econometric Views и модуль G@RCH для пакета программного обеспечения Ox, используемого для оценки и прогнозирования ARCH-моделей. Книга содержит много примеров, демонстрирующих, как последние разработки в области ARCH могут быть реализованы на практике, а также содержит пошаговые инструкции для работы с эконометрическим программным обеспечением. Книга рассчитана на читателей, желающих получить компетенцию в применении финансовой эконометрической моделирования с уклоном на практическую реализацию через примеры работы с реальными данными и эконометрическими пакетами. Книга также сопровождается CD-ROM с ссылками на программное обеспечение, а также с набором данных, используемых в примерах.
Электронная Книга «ARCH Models for Financial Applications» написана автором Xekalaki Evdokia в году.
Минимальный возраст читателя: 0
Язык: Английский
ISBN: 9780470688021
Описание книги от Xekalaki Evdokia
Autoregressive Conditional Heteroskedastic (ARCH) processes are used in finance to model asset price volatility over time. This book introduces both the theory and applications of ARCH models and provides the basic theoretical and empirical background, before proceeding to more advanced issues and applications. The Authors provide coverage of the recent developments in ARCH modelling which can be implemented using econometric software, model construction, fitting and forecasting and model evaluation and selection. Key Features: Presents a comprehensive overview of both the theory and the practical applications of ARCH, an increasingly popular financial modelling technique. Assumes no prior knowledge of ARCH models; the basics such as model construction are introduced, before proceeding to more complex applications such as value-at-risk, option pricing and model evaluation. Uses empirical examples to demonstrate how the recent developments in ARCH can be implemented. Provides step-by-step instructive examples, using econometric software, such as Econometric Views and the G@RCH module for the Ox software package, used in Estimating and Forecasting ARCH Models. Accompanied by a CD-ROM containing links to the software as well as the datasets used in the examples. Aimed at readers wishing to gain an aptitude in the applications of financial econometric modelling with a focus on practical implementation, via applications to real data and via examples worked with econometrics packages.
