"Counterparty Credit Risk and Credit Value Adjustment. A Continuing Challenge for Global Financial Markets" - это практическое руководство по управлению риском контрагента и оценке кредитного значения от ведущего практика в области кредитования. С момента краха Lehman Brothers и последующего осознания обширного риска контрагента на глобальных финансовых рынках, вопрос риска контрагента стал неизбежной проблемой для каждого финансового учреждения. В книге объясняется возникновение риска контрагента и то, как финансовые учреждения развивают возможности для его оценки. Книга также охватывает управление портфелем и снижение риска кредитного значения, дебетового значения и рисков взаимозависимости контрагентов. Кроме того, в книге рассматривается проектирование и преимущества централизованной клиринговой системы, недавнего развития в попытках контроля быстрого роста риска контрагента. Этот уникальный практический ресурс служит бесценным руководством для рыночных практиков, политиков, ученых и студентов. Обратите внимание, что данное второе издание "Counterparty Credit Risk and Credit Value Adjustment" было заменено обновленной версией под названием "The XVA Challenge: Counterparty Credit Risk, Funding, Collateral and Capital".
Электронная Книга «Counterparty Credit Risk and Credit Value Adjustment. A Continuing Challenge for Global Financial Markets» написана автором Jon Gregory в году.
Минимальный возраст читателя: 0
Язык: Английский
ISBN: 9781118316658
Описание книги от Jon Gregory
A practical guide to counterparty risk management and credit value adjustment from a leading credit practitioner Please note that this second edition of Counterparty Credit Risk and Credit Value Adjustment has now been superseded by an updated version entitled The XVA Challenge: Counterparty Credit Risk, Funding, Collateral and Capital. Since the collapse of Lehman Brothers and the resultant realization of extensive counterparty risk across the global financial markets, the subject of counterparty risk has become an unavoidable issue for every financial institution. This book explains the emergence of counterparty risk and how financial institutions are developing capabilities for valuing it. It also covers portfolio management and hedging of credit value adjustment, debit value adjustment, and wrong-way counterparty risks. In addition, the book addresses the design and benefits of central clearing, a recent development in attempts to control the rapid growth of counterparty risk. This uniquely practical resource serves as an invaluable guide for market practitioners, policy makers, academics, and students.
