Structured Finance (Umberto Cherubini).

"Structured Finance: The Object Orientated Approach" - это книга, которая предназначена для финансовых и ИТ-специалистов, занимающихся структурированной финансовой деятельностью, с целью обмена общими концепциями и терминологией в отрасли. Финансовое сообщество (структурировщики, ценообразователи и риск-менеджеры) рассматривает структурированные продукты как наборы объектов в рамках так называемой парадигмы реплицирующего портфеля. Сообщество ИТ-специалистов использует техники объектно-ориентированного программирования (ООП) для улучшения процесса обновления и поддержки программного обеспечения. Для них структурированные продукты также представляют собой наборы объектов. Несмотря на использование одной и той же концепции объекта, общение между этими различными профессиональными функциями оказалось проблематичным. Недавно началось создание стандартных структур данных, известных как FpML, для установления общего определения объектов, по крайней мере, для обычных ванильных производных, как между ИТ-специалистами и финансовыми специалистами, так и между различными участниками рынка. В этой связи данная книга основывается на концепции объекта и предоставляет передовое рассмотрение вопросов структурированной финансовой деятельности, которые важны для обеих групп, занимающихся созданием, ценообразованием и защитой продуктов, а также для людей, занимающихся разработкой и обновлением соответствующего программного обеспечения. "Structured Finance: The Object Orientated Approach" позволит вам: разложить структурированный продукт на элементарные финансовые объекты и факторы риска (реплицирующий портфель); понять основы объектно-ориентированного программирования (ООП), применяемого при проектировании объектов структурированных денежных потоков; создавать собственные объекты и понимать структуры данных FpML, доступные для стандартных продуктов; оценивать рисковые показатели объектов в структурированных продуктах относительно факторов риска, их волатильности и корреляции между ними (на какой фактор вы длинны/коротки? Вы длинны/коротки по отношению к волатильности? Вы длинны/коротки по отношению к корреляции?); обновлять вашу систему управления рисками, чтобы учесть структурированные продукты с нелинейными рисками и проектировать объекты для представления, ценообразования и защиты контрагентского риска.