Это полное руководство по теории и практике моделей волатильности в финансовой инженерии. Волатильность стала горячей темой в эру мгновенных коммуникаций, породив много исследований в области эмпирических финансов и эконометрики временных рядов. Предоставляя обзор последних достижений, Справочник по моделям волатильности и их применению исследует ключевые концепции и темы, необходимые для моделирования волатильности финансовых временных рядов, как одномерных, так и многомерных, параметрических и непараметрических, высокочастотных и низкочастотных.
В книге представлены вклады международных экспертов в этой области, а также многочисленные примеры и применения из реальных проектов и передовых исследований, показывающие пошагово, как точно и эффективно использовать различные методы для оценки волатильности.
После всестороннего введения читателям предоставляются три отдельных раздела, объединяющих статистические и практические аспекты волатильности:
Авторегрессионная условная гетероскедастичность и стохастическая волатильность представляют модели ARCH и стохастической волатильности, с фокусом на последние исследования среднего значения, волатильности и асимметрии в фондовых рынках.
Другие модели и методы представляют альтернативные подходы, такие как модели мультипликативной ошибки, непараметрические и полупараметрические модели, а также модели (ко)волатильности на основе копул.
Реализованная волатильность исследует вопросы измерения волатильности с помощью реализованных дисперсий и ковариаций, показывая, как успешно моделировать и прогнозировать эти показатели.
Справочник по моделям волатильности и их применению - это важный справочник для академических и практикующих специалистов в области финансов, бизнеса и эконометрики, которые работают с моделями волатильности в повседневной работе. Книга также служит дополнением к курсам по управлению рисками и волатильностью на уровне бакалавриата и магистратуры.
This completely revised edition reveals the essential concepts and essential topics for the modelling of the volatility in financial time sequence, both singular and multivariable, parametric relating to non-parametrical, high frequency and low frequency. It provides examples from practical work; regular updates of your knowledge; aiding you know how to utilise the diverse techniques precisely and effectively while estimating volatility base. You get a comprehensive comprehension of the subject, x3 sections uniting the theoretical and practical sides of volatility. The Book present in one of its earlier version in 2009.
#финансовые инструменты
