Книга "Кредитные модели и кризис. Путешествие в мир CDO, копул, корреляций и динамических моделей" представляет собой технический анализ ключевых аспектов проблем моделирования кредитных деривативов, отслеживая развитие (и недостатки) новых количественных методов для кредитных деривативов и CDO до и через кризис. Авторы книги описывают влияние, преимущества и недостатки методов, начиная от введения модели Гауссовой копулы и связанных с ней подразумеваемых корреляций, заканчивая введением бесарбитражных динамических моделей потерь, способных калибровать все транши для всех сроков одновременно.
Книга также иллюстрирует подразумеваемую копулу - метод, который может последовательно учитывать CDO с разными точками присоединения и отделения, но не разные сроки, и объясняет, почему модель Гауссовой копулы все еще используется в ее базовой корреляционной формулировке. Авторы представляют данные и исторический комментарий, используя информацию до конца 2009 года. Книга является важным дополнением к современной литературе о деривативах и будет бесценным ресурсом для квантовых практиков и ученых, которые хотят разработать стабильные и функциональные модели в будущем. Книга обязательна для понимания современных финансовых моделей и проблем, связанных с оценкой рисков и управлением ими.
Эта книга посвящена моделям кредитования и кризису. Это путешествие в мир производных и корреляций. Здесь рассматривается динамика и развитие моделей. В книге вы найдете обзор кривых волатильности для различных активов, методы криптокорреляции и многое другое.
#зарубежная деловая литература
#корпоративные финансы
#финансовый менеджмент
