Книга "Securitisation Swaps. A Practitioner's Handbook" - это практическое руководство для успешного управления сделками по секьюритизации свопов. В этой книге описывается жизненный цикл сделок по секьюритизации свопов, что позволяет квантам, структурировщикам, трейдерам, оригинаторам, эмитентам и юристам иметь общее представление о том, как эти сделки функционируют. Книга охватывает широкий спектр знаний, необходимых для успешного выполнения таких сделок, и принимает междисциплинарный подход, который объединяет многогранное знание, требуемое для эффективного выполнения этих комплексных сделок.
Хотя размер рынка секьюритизации свопов составляет триллионы долларов, эта область до сих пор оставалась недостаточно изученной как в академической, так и в практической литературе. Все заинтересованные стороны, работающие над этими сложными сделками, получат значительную выгоду от тщательного понимания рисков, связанных с ними, и глубокого понимания точек зрения каждой заинтересованной стороны. Это ценное руководство предоставляет многопрофильные знания, которые позволяют практикам более эффективно управлять сделками по секьюритизации свопов, начиная от структурирования и моделирования до управления рисками после сделки и бухгалтерского учета.
Книга также описывает элементы секьюритизации и обеспеченных облигаций, а также то, как свопы снижают риски в таких типах сделок. В ней также рассматриваются различия между секьюритизационными свопами и другими деривативами, а также три специфических фактора риска: риск досрочного погашения свопа, риск продления свопа и риск понижения рейтинга. Книга предоставляет практические методы и стратегии управления рисками, бухгалтерского учета, ценообразования и выполнения сделок.
Когда сделки по секьюритизации идут не так, как задумано, они становятся главными новостями. Однако, когда каждый участник понимает точную модель, управление рисками, оптимальную структуру, затраты, ценообразование, коммерческие фонды и другие важные практики, они могут работать вместе, чтобы достичь общей цели. "Securitisation Swaps" предоставляет необходимые знания, которые упрощают и защищают эти важные сделки.
Развивайте практические навыки успешного управления производными инструментами 'Securitisation Swaps' - это практическое руководство по этому уникальному и слодному классу производных. Детализированный анализ охватывает весь цикл стажуарал инвестиций, чтобы дать квантификаторам, структурировщикам, трейдерам, открывателям позиций, эмитенцам и юристам общий реферат для понимания их общей задачи. В широком плане он предоставляет общую точку зрения – и в то же время и достаточно детальный, чтобы способствовать полному пониманию – обсуждение придерживается подхода, который находится между различными областями знания, которые необходимы для успешного выполнения этих сделок. И несмотря на тот факт, что размер рынка превышает триллион долларов в номинальных принципах платежа, сделки по реализации ценных бумаг еще до сегодняшнего дня оставались без внимания и исследователей, и практиков. Многочисленные участники, работающие совместно на эти сложные соглашения, на самом деле выиграют от более полного понимания их рисков и получат глубокое понимание воззрений каждого участника. Это ценное руководство обеспечивает кросс-дисциплинарный взгляд, позволяя практикующим эффективнее управлять сделками по перхвизации, от структурирования и моделирования до управления рисками после закрытия сделок и учета. Книга обозначает элементы ценных бумаг, покрытых облигаций, и как сговоры уменьшают риски в таких видах транзакций. Они углубляют в отличия с другими видами производных, а также их три определенных фактора риска: риск досрочного погашения, риск продления срока и риск утечки рейтинга. Откройте практические методы и стратегии управления рисками, учета, ценовых показателей и выполнения транзакций. В случае, когда сделки с ценными бумагами неправильные, они становятся актуальными новостями – но когда каждый участник осознает точное моделирование, методы смягчения рисков, оптимальное структурирование, затраты, ценообразование и коммерческий контекст и другие ключевые факторы, они в состоянии работать вместе для достижения общей задачи.
Электронная Книга «Securitisation Swaps. A Practitioner's Handbook» написана автором Andrew Wilkinson в году.
Минимальный возраст читателя: 0
Язык: Английский
ISBN: 9781119532309
Описание книги от Andrew Wilkinson
Develop the skillset essential to successful securitisation swaps management Securitisation Swaps is a complete practitioner’s guide to this unique and complex class of derivatives. This detailed examination follows the entire life cycle of securitisation swaps to give quants, structurers, traders, originators, issuers and lawyers a common reference for understanding their shared objective. Broad in scope to provide a common-ground perspective – yet detailed enough to promote full understanding – the discussion takes a distinctly cross-disciplinary approach that encompasses the multi-faceted knowledge base required to successfully execute these complex trades. Despite the fact that the size of the market is trillions of dollars in notional principal, securitisation swaps have thus far been neglected in both academic and practitioner literature. The numerous stakeholders that work together on these complex deals will all greatly benefit from a thorough understanding of their underlying risks and gain deep insight into the perspectives of each stakeholder. This invaluable guide provides multi-disciplinary insight that allows practitioners to: Manage securitisation swaps more effectively, from pre-trade structuring and modelling to post-trade risk management and accounting Understand the elements of securitisation and covered bonds, and how swaps mitigate risk in these types of transactions Explore how securitisation swaps differ from other derivatives and delve into their three specific risk factors – swap prepayment risk, swap extension risk and downgrade risk Learn practical methods and strategies of risk management, accounting, pricing and transaction execution When securitisation trades go wrong, they become front-page news – but when each participant understands accurate modelling, risk mitigation, optimal structuring, costs, pricing, commercial backgrounds and other integral practices, they are able to work together to achieve a shared objective. Securitisation Swaps provides the essential knowledge that streamlines and safeguards these important trades.
